<Métodos de otimização de rendimento em momentum🔥> 🎉 Esta é a quarta parte da série de temas definidos oficialmente pela @MMTFinance e @buidlpad~ (para os temas anteriores, consulte as citações) Otimização de rendimento Vou organizar todas as ações relacionadas à otimização de rendimento que devo considerar ao fazer farming em DEX como o momentum. Primeiro de tudo, é importante saber, pelo menos, quais estratégias posso escolher, certo? Se eu conseguir ver bem a situação do mercado e tiver a intuição de que o preço da moeda que coloquei vai oscilar em um determinado intervalo de preços, isso é definitivamente bom. Caso contrário, é melhor fazer farming com pares de stable coins... Se eu souber ler gráficos e entender a situação do mercado, recomendo que utilize bem as estratégias abaixo. Abaixo estão seis pontos importantes ao elaborar estratégias no momentum. 🔥 (De qualquer forma, não faz mal ler...) 1. Design de faixa de preço (CLMM clássico) - Faixa estreita: eficiência de capital↑, possibilidade de APR de taxas↑ / risco de saída da faixa↑ - Faixa ampla: fácil de manter / diluição de APR - Na prática: com base em padrões de volatilidade e volume, identifique a faixa chave (banda de ticks onde as transações ocorrem com frequência) e faça reequilíbrio dinâmico antes e depois de eventos 2. Votação de gauge (Roteamento de Emissão) - Os detentores de ve votam na 'pool' onde as recompensas devem ser distribuídas → aumento do APR de liquidez dessa pool - Estratégia: concentre os votos em pools com volume/taxa reais altas + múltiplos de recompensa em relação ao voto (incluindo suborno) 3. Utilização do mercado de subornos (Bribe) - Uma pool específica oferece incentivos aos detentores de ve para obter votos - Se eu conseguir fazer com que o suborno entre na pool em que estou staking, a distribuição de recompensas aumenta → otimização do lucro líquido 4. Reequilíbrio automático/semi-automático - Reposicionar quando se aproxima da borda do tick, redefinir a largura da faixa antes e depois de grandes volatilidades - Executar em partes (TWAP/reequilíbrio parcial) para minimizar o impacto de gás/slippage/preço 5. Reinvestimento de taxas (compounding) - Reinvestir periodicamente as taxas de LP/emissões para garantir o efeito de juros compostos - Tempo: quando atingir o limiar de eficiência mínima considerando gás/slippage (na verdade, eu queria calcular isso matematicamente de forma rigorosa, mas como gás e slippage são dinâmicos, GG...) 6. Diversificação de risco - Comparar pools de ativos únicos vs pares estáveis. Recomendar combinações de pares com baixa correlação (a ideia é fazer hedge do risco) - Misturar pools centradas em volume + pools defensivas para gerenciar o APR do portfólio e o Drawdown (queda) Só o fato de estar ciente dessas estratégias já me permitirá saber em quais áreas posso me concentrar e agir adicionalmente... É importante saber disso...